국제유가 급등과 원자재 가격 상승으로 원자재 관련 기업에 투자하는 펀드 수익률이 꿈틀대고 있다. 특히 원자재는 주식이나 채권가격과 연관성이 적어 분산투자 효과도 뛰어나 고수익과 자산배분을 동시에 얻을 수 있다는 평가다.
31일 한국펀드평가에 따르면 원자재펀드의 1년 평균 수익률은 29.68%이다. 특히 최근 유가의 고공비행으로 1개월 수익률이 4.54%(연 환산 54.48%)에 달할 만큼 상승세를 타고 있다.
우리CS자산운용의 '우리CS 글로벌천연자원주식클래스A1'은 1년 수익률이 38.38%로 원자재펀드 가운데 가장 높았다.
유가 지수 장외파생상품에 투자하는 푸르덴셜자산운용의 '푸르 오일지수연계파생상품1'은 1년 수익률 33.79%로 좋은 성과를 냈다. 6개월 수익률은 43.49%에 달해 최근 유가 급등세 덕을 톡톡히 보고 있다.
이 펀드는 서부 텍사스산 중질유 선물지수를 기준으로 산출하는 GSWTI-ER 지수(GS WTI Crude Oil Excess Return Index)의 변동률에 따라 상환금이 결정되는 장외파생상품에 자산의 98%를 투자한다.
원자재펀드는 분산투자 수단으로도 매력적이다. 메리츠증권에 따르면 곡물과 비철금속, 원유 등 원자재 가격 지수인 CRB지수와 코스피, S&P500, 10년만기 미국 재무부 채권의 5년간 움직임을 살펴본 결과 상관계수가 마이너스나 '0'에 가까웠다. 다른 투자자산 간 상관계수가 '1'이면 두개 상품의 가격이 똑같이 움직이고 마이너스는 반대로 움직인다는 얘기다.
박현철 메리츠증권 펀드애널리스트는 "CRB지수는 코스피지수와 상관계수가 0.17, S&P500과 -0.01, 미 재무부 채권과 -0.05를 기록할 만큼 가격 움직임이 차별화를 보였다"며 "주식형펀드와 해외펀드를 투자하고 있다면 원자재펀드 투자로 분산효과를 노려 볼 만하다"고 설명했다.
반면 하나UBS자산운용의 '옥수수설탕파생상품1'은 1년 수익률이 -1.30%로 손실을 기록했다. 투자 자산의 70%를 통화안정채권 등에 투자해 안정적인 수익을 확보하고 나머지 30%를 옥수수, 설탕의 해외 선물에 투자하는 구조다.
원자재펀드, 수익률 '꿈틀꿈틀'
국제유가 급등과 원자재 가격 상승으로 원자재 관련 기업에 투자하는 펀드 수익률이 꿈틀대고 있다. 특히 원자재는 주식이나 채권가격과 연관성이 적어 분산투자 효과도 뛰어나 고수익과 자산배분을 동시에 얻을 수 있다는 평가다.
31일 한국펀드평가에 따르면 원자재펀드의 1년 평균 수익률은 29.68%이다. 특히 최근 유가의 고공비행으로 1개월 수익률이 4.54%(연 환산 54.48%)에 달할 만큼 상승세를 타고 있다.
우리CS자산운용의 '우리CS 글로벌천연자원주식클래스A1'은 1년 수익률이 38.38%로 원자재펀드 가운데 가장 높았다.
유가 지수 장외파생상품에 투자하는 푸르덴셜자산운용의 '푸르 오일지수연계파생상품1'은 1년 수익률 33.79%로 좋은 성과를 냈다. 6개월 수익률은 43.49%에 달해 최근 유가 급등세 덕을 톡톡히 보고 있다.
이 펀드는 서부 텍사스산 중질유 선물지수를 기준으로 산출하는 GSWTI-ER 지수(GS WTI Crude Oil Excess Return Index)의 변동률에 따라 상환금이 결정되는 장외파생상품에 자산의 98%를 투자한다.
원자재펀드는 분산투자 수단으로도 매력적이다. 메리츠증권에 따르면 곡물과 비철금속, 원유 등 원자재 가격 지수인 CRB지수와 코스피, S&P500, 10년만기 미국 재무부 채권의 5년간 움직임을 살펴본 결과 상관계수가 마이너스나 '0'에 가까웠다. 다른 투자자산 간 상관계수가 '1'이면 두개 상품의 가격이 똑같이 움직이고 마이너스는 반대로 움직인다는 얘기다.
박현철 메리츠증권 펀드애널리스트는 "CRB지수는 코스피지수와 상관계수가 0.17, S&P500과 -0.01, 미 재무부 채권과 -0.05를 기록할 만큼 가격 움직임이 차별화를 보였다"며 "주식형펀드와 해외펀드를 투자하고 있다면 원자재펀드 투자로 분산효과를 노려 볼 만하다"고 설명했다.
반면 하나UBS자산운용의 '옥수수설탕파생상품1'은 1년 수익률이 -1.30%로 손실을 기록했다. 투자 자산의 70%를 통화안정채권 등에 투자해 안정적인 수익을 확보하고 나머지 30%를 옥수수, 설탕의 해외 선물에 투자하는 구조다.